معصومه ایزدی - دانشگاه آزاد اسلامی واحد یزد

این تحقیق به بررسی همه گیری بین بازار دارایی و اقلام غیر منقول بخش بندی شده هنگ کنگ. امریکا و انگلستان در طول بحران مالی جهانی با تست های فوربس-ریگوبون. ضریب چولگی و کورتوسیس می پردازد. به ویژه این اولین تحقیقی است که از تست کورتوسیس برای بررسی همه گیری بین بازار دارایی و اقلام غیر منقول استفاده می کند. نتایج نشان داد که تست کورتوسیس می تواند به شناسایی کانال های ارتباطی بپردازد و از این رو تست کورتوستیس کاملا قوی می باشد. برعکس تحقیق فری و همکارانش (2010) دریافتیم که تست کورتو سیس نشان می دهد که شواهد شاخصی از همه گیری بین بازار دارایی و اقلام غیر منقول در هر دو مسیر وجود دارد. به ویژه همه گیری بین بازار دارایی و اقلام غیر منقول در امریکا کاملا شاخص است . این امر منعکس کننده این است که امریکا در بطن و مرکز شوک بحران مالی جهانی قرار دارد.

اقلام غیر منقول، بازار دارایی