انتخاب برخط سبد سرمایه گذاری با استفاده از خوشه بندی فازی

در این مقاله ، یک الگوریتم انتخاب برخط سبد سرمایه گذاری ارائه شده که به تخصیص سرمایه بین چند سهم جهت به حداکثر رساندن بازده سرمایه گذاری در طولانی مدت می پردازد. روش ارائه شده در این پژوهش بر مبنای الگوریتم های تطابق با الگو است که دارای دو گام انتخاب نمونه و بهینه سازی پرتفو می باشد. در گام انتخاب نمونه ، جهت یافتن پنجره های زمانی مشابه با پنجره زمانی اخیر، از الگوریتم خوشه بندی فازی استفاده شده است . پس از یافتن پنجره های زمانی مشابه ، در گام بهینه سازی پرتفو، از تابع هدف لگاریتم بهینه به همراه هزینه معاملاتی استفاده شده است . الگوریتم ارائه شده در این پژوهش بر روی سبدی شامل ۱۰ سهم فعال بازار بورس نیویورک در بازه زمانی یک ساله از ابتدای دسامبر ۲۰۲۱ اعمال شده و عملکرد آن مورد ارزیابی قرار گرفته است . نتایج ارزیابی نشان می دهد، الگوریتم ارائه شده در این پژوهش در مقایسه با الگوریتم های موجود در ادبیات موضوع از حیث بازدهی عملکرد بهتری داشته و به بازدهی منتج از الگوریتم های معیار نزدیک شده است .

کلیدواژه ها:

انتخاب برخط سبد سرمایه گذاری ، الگوریتم تطابق با الگو ، خوشه بندی فازی ، هزینه معاملاتی .